Stock Options Und Company Performance




Stock Options Und Company PerformanceRestricted Stock: Performance Shares Bruce Brumberg Eine wachsende Zahl von Unternehmen machen Aktien zu gewahren, die Ihren Gewinn auf mehr als nur Ihre anhaltende Beschaftigung oder eine Erhohung der Aktienkurs Basis. Da Unternehmen ein Portfolio-Ansatz zur Aktienvergutung nehmen, konnen Ihnen Performance-Aktien gewahrt werden, die Sie nur bei der Erreichung bestimmter Ziele erhalten. In Teil 1 dieser Serie erfahren Sie mehr uber die Grundlagen der Leistungszuschusse. Bruce Brumberg Um den Wert eines Performance-Share-Grants zu maximieren, mussen Sie seine Struktur besser verstehen als mit herkommlichen, zeitlich beschrankten Aktien oder Aktienoptionen. Beachten Sie auch das Ablaufdatum und die Auswirkungen der Beendigung des Arbeitsverhaltnisses. Bruce Brumberg Mit Performance-Aktien hangt Ihre Auszahlung auf mehr als nur Ihre anhaltende Beschaftigung oder eine Erhohung der companys Aktienkurs: Ihr Unternehmen setzt ein Ziel, das erreicht werden muss. Nachdem dieses Ziel erreicht wurde und Sie die Aktien erhalten haben, was sind die steuerlichen Konsequenzen, sowohl an diesem Punkt als auch spater, wenn Sie sie verkaufen Plus, was wurde passieren, wenn Ihr Unternehmen vor dem Ende des Zyklus erworben wurden John P. Barringer Viele Unternehmen haben sich von den Aktienoptionen abgewandt und begonnen, endgultige Bestande zu gewahren, die vor der Ausgabe der Aktien ausgeben mussen. Fur die Mitarbeiter haben diese Zuschusse eine neue Ebene der Komplexitat ihrer Equity-Kompensation hinzugefugt. Dieser Artikel stellt sechs Fragen, die ich bekomme die ganze Zeit von Kunden, die eingeschrankten Aktien, eingeschrankte Aktien Einheiten oder Performance-Aktien erhalten haben. Bruce Brumberg myStockOptions Diese PowerPoint-Prasentation (in PDF) erklart sowohl Grundlagen als auch Macken bei der Besteuerung von Performance Share Grants. Sie sollten die Antworten auf die folgenden Fragen kennen. Das Verstandnis der Themen wird Ihnen helfen, das Beste aus Ihrer Performance-Share Grant und verhindern teure Fehler. Unternehmen verwenden verschiedene Namen fur die verschiedenen Arten von Performance-basierten Auszeichnungen. Im Allgemeinen werden auf dieser Website Performance Shares als Umbrella-Begriff fur alle Stipendien verwendet, in denen die Ausubung oder Auszahlung von Aktien der Gesellschaft von vorgegebenen Zielen abhangig ist. Es gibt jedoch drei kleine Unterschiede zwischen den verschiedenen Grant-Typen. Aktien von Aktien mit beschrankter Haftung werden bei der Gewahrung ausbezahlt, aber Sie besitzen sie nicht direkt und konnen die Aktien nicht verkaufen oder ubertragen, bis die zeitlichen Beschrankungen verfallen. Bei Standard-Sperrlagern ist die Situation grundsatzlich ahnlich, wahrend bei Performance-Aktien Ihr Unternehmen Ziele setzt, die erfullt werden mussen, wie zB. Performance-Aktien fuhren zu keinem zu versteuernden Einkommen fur Sie zu gewahren. Sie haben ein ordentliches Einkommen, wenn der Zuschuss nach festgelegten Zielen erreicht und Aktien (oder Bargeld) dann entweder ausgeliefert oder ausgezahlt werden. Abhangig von der Struktur des Zuschusses. Die Ergebnisse konnen variieren und hangen von Ihrem Plane Design. Wenn Sie Ihr Unternehmen verlassen, um einen anderen Job vor dem Ende des Leistungszyklus zu nehmen, verlieren Sie in der Regel alle Anspruch auf den Zuschuss zu erhalten. Umfragen zeigen, dass in diesen Situationen. Bestandsorientierte Leistungsplane haben Ziele, die, wenn sie bis zum Ende des Messzeitraums erreicht werden, die Ausgrenzung oder Auszahlung gema? der Struktur des Plans auslosen. Verschiedene Umfragen zeigen, dass die haufigsten Metriken sind. Performance-Aktien fuhren zu normalen Einkommen fur Sie. Dies geschieht, wenn der Zuschuss nach dem Erreichen der festgelegten Ziele gewinnt und die Aktien entweder geliefert oder ausgezahlt werden. Je nach Struktur des Zuschusses kann dies im Jahr nach dem Ende des Leistungszeitraums geschehen. Sie mussen Formular 8949 und Plan D fur das Jahr ausfullen, in dem Sie Ihr Lager verkauften und sie mit Ihrer Form 1040 Bundeseinkommen-Steuererklarung archivieren. Sie tun dies, auch wenn. Oftmals erhalten Sie die Aktien nicht am Ende des Performance-Zeitraums. Normalerweise benotigen Sie Ihr Unternehmen. Einige Unternehmen beschleunigen die Ausubungsfrist von beschrankten Aktien oder RSUs, wenn. Nicht fur Standard-Zeitschranke. Diese Stipendien haben keine Laufzeit, da Aktienoptionen. Die Ausubung der Restriktionen ist abhangig von. Dividendenrechte sind nicht zwingend. Wenn ein Unternehmen Dividenden auf ausstehende Aktien halt, kann es auch. Die Verzogerung der Auslieferung der RSU-Aktien (und damit der ordentlichen Ertragsteuern) bei der Ausubung der Erfullung hangt davon ab, ob Ihr Unternehmen in seinem Aktienplan eine Ruckstellung dafur vorsieht. Die Stundung muss korrekt strukturiert werden, da sie sonst zu Steuerstrafen fuhren kann. Verschiebung ist nicht. Fur eine Anderung der Steuerung (z. B. eine Fusion oder Erfassung) wird die Leistungsperiode zum Messen, ob das Ziel erreicht wird, kurzgeschnitten. Gemeinsame, Performance Share Plane. Eine Zusammenfassung der Daten in Befragungen von gro?en Beratungs - und Forschungsunternehmen zeigt, dass. Aktienplane konnen global sein, und in einigen Landern sind sie popularer als in den Vereinigten Staaten. Beratungsunternehmen und andere Gruppen haben Umfragen zur Verwendung von Aktienkompensationen in Industrielandern und Schwellenlandern durchgefuhrt. Performance-basierte Aktienoptionen werden, wenn auch selten, eher CEOs und Fuhrungskraften, vor allem in einer neuen Mietsituation, gegenuber anderen Fuhrungskraften oder Mitarbeitern gewahrt. Bei diesen Arten von Stipendien ist der Ausubungspreis. Nicht in den Weg Aktienoptionen konnen. Restricted stock lohnt sich den vollen Marktwert der Aktie, wenn es Westen (oder, mit eingeschrankten Aktien Einheiten, wenn die Aktien geliefert werden). Es spielt keine Rolle, wenn. Bei diesen Stipendien entspricht der Ausubungspreis dem Marktpreis am Tag der Gewahrung, der Zuschuss jedoch erst, wenn bestimmte Ziele, wie z. Innerhalb von zwei Werktagen nach Erteilung eines Zuschusses ordnen Sie Form 4 elektronisch nach den Regeln des SECs Section 16 zu. Wahrend die Anmeldebestimmungen fur diese Zuschusse ahnlich sind, gibt es einige wichtige Unterschiede. Dies hangt davon ab, was Trigger auslost. § 162 (m) der Steuer-Code begrenzt Ihr Unternehmen Abzug auf 1 Million, es sei denn, eine hohere Offiziere Entschadigung uber diesen Betrag erfullt die leistungsorientierte Ausnahme. Stipendien sind strukturiert, um diese zu erfullen. Mit Aktien Zuschusse von normaler Gro?e, Sie Gesicht keine steuerlichen Auswirkungen uber die Standard-steuerliche Behandlung. ISOs konnen in NQSOs umgewandelt werden, wenn eine Beschleunigung der Vesting Ursache. Fur beschrankte Aktien mit Ausubungspreis auf der Grundlage der Zeitspanne, in der Sie beschaftigt sind (dh Zeituberschreitung im Vergleich zu Performance-Vesting), Ihr Unternehmen. Home 187 Artikel 187 Mitarbeiter Aktienoptionen Fact Sheet Traditionell wurden Aktienoptionsplane als Weg fur Unternehmen verwendet Um Top-Management und wichtige Mitarbeiter zu belohnen und ihre Interessen mit denen der Gesellschaft und anderer Aktionare zu verknupfen. Immer mehr Unternehmen betrachten nun alle ihre Mitarbeiter als Schlussel. Seit Ende der 80er-Jahre ist die Zahl der Aktienoptionen um das neunfache gestiegen. Wahrend Optionen sind die prominenteste Form der individuellen Equity-Vergutung, Restricted Stock, Phantom Stock und Stock Appreciation Rights gewachsen sind in der Popularitat und sind ebenfalls eine Uberlegung wert. Breitbasierte Optionen bleiben in Hochtechnologieunternehmen die Norm und werden auch in anderen Branchen weiter verbreitet. Gro?ere, offentlich gehandelte Unternehmen wie Starbucks, Southwest Airlines und Cisco geben nun den meisten oder allen ihrer Mitarbeiter Aktienoptionen. Viele non-high-tech, eng verbundene Unternehmen kommen auch in die Reihen. Ab 2014 schatzte die Allgemeine Sozialforschung, dass 7,2 Mitarbeiter Aktienoptionen plus wahrscheinlich mehrere hunderttausend Mitarbeiter mit anderen Formen des Eigenkapitals halten. Das ist von seinem Hohepunkt im Jahr 2001, aber wenn die Zahl war etwa 30 hoher. Der Ruckgang resultierte im Wesentlichen aus Anderungen von Rechnungslegungsvorschriften und erhohtem Anteilsdruck, um die Verwasserung durch Aktienpreise in Aktiengesellschaften zu reduzieren. Was ist eine Aktienoption Eine Aktienoption gibt einem Mitarbeiter das Recht, eine bestimmte Anzahl von Aktien der Gesellschaft zu einem festen Preis fur eine bestimmte Anzahl von Jahren zu kaufen. Der Preis, zu dem die Option gewahrt wird, wird als Zuschusspreis bezeichnet und ist ublicherweise der Marktpreis zum Zeitpunkt der Gewahrung der Option. Mitarbeiter, denen Aktienoptionen gewahrt wurden, hoffen, dass der Aktienkurs steigen wird und dass sie durch Ausubung (Kauf) der Aktie zum niedrigeren Stipendienpreis und dann Verkauf der Aktie zum aktuellen Marktpreis einlosen konnen. Es gibt zwei Arten von Aktienoptionsprogrammen, die jeweils mit eindeutigen Regeln und steuerlichen Konsequenzen versehen sind: nicht qualifizierte Aktienoptionen und Anreizoptionen (ISOs). Aktienoptionsplane konnen eine flexible Moglichkeit fur Unternehmen sein, das Eigentum an Mitarbeitern zu teilen, sie fur die Leistung zu belohnen und ein motiviertes Personal zu gewinnen und zu halten. Fur wachstumsorientierte kleinere Unternehmen, Optionen sind ein guter Weg, um Bargeld zu erhalten, wahrend die Mitarbeiter ein Stuck zukunftiges Wachstum. Sie sind auch fur offentliche Unternehmen sinnvoll, deren Leistungsplane gut etabliert sind, aber die Mitarbeiter in Besitz nehmen wollen. Der verwassernde Effekt von Optionen, auch wenn sie fur die meisten Beschaftigten gewahrt wird, ist typischerweise sehr gering und kann durch ihre potenzielle Produktivitat und Mitarbeiterbezug Vorteile ausgeglichen werden. Optionen sind jedoch kein Mechanismus fur bestehende Eigentumer, Aktien zu verkaufen und sind in der Regel fur Unternehmen ungeeignet, deren zukunftiges Wachstum ungewiss ist. Sie konnen auch weniger attraktiv in kleinen, eng gefuhrten Unternehmen, die nicht wollen, gehen Sie in die Offentlichkeit oder verkauft werden, weil sie es schwierig finden, einen Markt fur die Aktien zu schaffen. Aktienoptionen und Mitarbeiterbesitz Sind Optionen Eigentumer Die Antwort hangt davon ab, wen Sie fragen. Befurworter fuhlen, dass Optionen wahres Eigentum sind, weil die Mitarbeiter nicht erhalten sie kostenlos, aber mussen sich ihr eigenes Geld, um Aktien zu kaufen. Andere wiederum sind der Auffassung, dass aufgrund der Optionsplane, die es den Mitarbeitern ermoglichen, ihre Anteile kurzfristig nach der Gewahrung zu verkaufen, diese Optionen keine langfristige Eigentumerperspektive und - haltung schaffen. Die endgultige Auswirkung eines Mitarbeiterbeteiligungsplanes einschlie?lich eines Aktienoptionsplans hangt stark vom Unternehmen und seinen Zielen fur den Plan, seinem Engagement fur die Schaffung einer Eigentumerkultur, dem Ausma? der Ausbildung und Ausbildung, die er in die Erlauterung des Plans, Und die Ziele der einzelnen Mitarbeiter (ob sie eher Bargeld fruher als spater wollen). In Unternehmen, die ein echtes Engagement fur die Schaffung einer Eigentumer-Kultur zeigen, konnen Aktienoptionen ein wichtiger Motivator sein. Unternehmen wie Starbucks, Cisco und viele andere ebnen den Weg, zeigen, wie effektiv ein Aktienoptionsplan kann, wenn mit einem echten Engagement fur die Behandlung von Arbeitnehmern wie Eigentumer kombiniert werden. Praktische Uberlegungen Im Allgemeinen mussen Unternehmen bei der Gestaltung eines Optionsprogramms sorgfaltig prufen, inwieweit sie bereit sind, verfugbar zu werden, wer Optionen erhalten wird und wie viel Beschaftigung wachst, so dass jedes Jahr die richtige Anzahl von Aktien gewahrt wird. Ein haufiger Fehler ist, zu viele Optionen zu fruh zu gewahren, so dass kein Platz fur zusatzliche Optionen fur zukunftige Mitarbeiter. Einer der wichtigsten Uberlegungen fur den Planentwurf ist sein Ziel: ist der Plan, allen Mitarbeitern Aktien im Unternehmen zu geben oder nur einen Nutzen fur einige wichtige Mitarbeiter zu geben. Wunscht das Unternehmen langfristiges Eigentum zu fordern oder ist es ein Einmalige Leistung Ist der Plan als eine Moglichkeit zur Schaffung von Arbeitnehmereigentum oder einfach eine Moglichkeit zur Schaffung einer zusatzlichen Leistungen an Arbeitnehmer Die Antworten auf diese Fragen werden von entscheidender Bedeutung bei der Festlegung der spezifischen Plan-Merkmale wie Anspruchsberechtigung, Zuteilung, Vesting, Bewertung, Haltezeiten , Und Aktienkurs. Wir veroffentlichen das Aktienoptionsbuch, eine sehr detaillierte Anleitung zu Aktienoptionen und Aktienkaufplanen. Stay InformedHome 187 Artikel 187 Performance-Aktienoptionen in breit angelegten Plane Redakteure Hinweis: Sie konnen viele weitere Artikel uber Mitarbeiter-Ownership und Corporate Performance in den Artikeln Abschnitt Titel Ownership Concepts and Research auf unserer Homepage finden. Fast alle Aktienoptionen, die unter breit angelegten Aktienoptionsplanen ausgegeben werden, sind entweder nichtqualifizierte Aktienoptionen (NSOs) oder Anreizoptionen (ISOs). Diese Plane eignen sich fur die Festpreisabrechnung, so dass sie zum Zeitpunkt der Gewahrung nicht in der Gewinn - und Verlustrechnung des Unternehmens ausgewiesen werden. Einige Executive Plane verwenden jedoch leistungsorientierte Optionen. Diese Plane sehen vor, dass der Optionsinhaber keinen Wert aus der Option realisiert, es sei denn, dass bestimmte Bedingungen erfullt sind, wie beispielsweise der Aktienkurs, der einen bestimmten Wert uber dem Zuschusspreis ubersteigt oder das Unternehmen die Industrie ubertrifft. Performance-basierte Plane konnen variablen Plan Buchhaltung, die Unternehmen auf ihre Gewinn-und Verlustrechnung einen Wert durch die Berechnung der Differenz zwischen dem Zuschusspreis der Optionen und den Aktien aktuellen Marktwert, multipliziert mit dem Prozentsatz der Optionen angewiesen, angepasst Fur die kumulierten vorherigen Aufwendungen. Ein leistungsorientierter Plan, bei dem das Bewertungsdatum (der erste Tag, an dem die Anzahl der Aktien und der Ausubungspreis bekannt sind) nach dem Datum des Zuschusses eine variable Planabrechnung auslost. Dieser Erfolg des Gewinns entmutigt die meisten Unternehmen, zumindest einige Arten von Leistungsoptionen in einem breit angelegten Plan zu verwenden, obwohl ein Argument dafur besteht, dass die Aktionare mit diesem Ansatz viel glucklicher sein sollten. Solange die Aktionare in der gluckseligen Buchhaltung Unwissenheit bleiben, aber die feste Ansatz besser zu sehen. Die Unternehmen konnen sich aber auch daruber im Klaren sein, dass die Festlegung eines Leistungskriteriums fur Optionen nicht fur Fuhrungskrafte ungeeignet sein kann, weil sie zu wenig Kontrolle daruber haben, dass Unternehmen die Ziele erreichen. Naturlich haben sie nicht mehr Kontrolle daruber, ob die Unternehmen Aktienkurs uber den Zuschuss Preis erhoht, aber die Schichtung auf Bedingungen konnen die Optionen zu unsicher erscheinen. Die Befurworter fur leistungsorientierte Plane zielen darauf ab, spezifische Ziele zu erreichen. Dies kann dazu beitragen, das Interesse der Mitarbeiter an unternehmensspezifischen Zielen zu lenken, wahrend die Mitarbeiter oft von Optionen profitieren konnen, nur weil die Branche oder der breite Markt gut funktioniert. Die Plane konnen auch leichter zu verkaufen, um zumindest einige Aktionare, vor allem, wenn sie fur die feste planen Buchhaltung zu qualifizieren. Wenn diese oder andere Argumente uberzeugend sind, konnten verschiedene Arten von Leistungsoptionen berucksichtigt werden. Die hier beschriebenen Plane sind nicht die einzigen Entscheidungen, die Unternehmen alle moglichen Leistungskriterien und Optionsbedingungen auferlegen konnen. Unabhangig von der Wahl ist jedoch darauf zu achten, dass es von Mitarbeitern leicht verstanden werden kann, dass es eine echte Chance hat, einen aussagekraftigen Wert zu liefern, dass es mit der Unternehmenskultur passt und dass es keine Rekrutierungs - oder Aufbewahrungsprobleme verursacht. Plane, die Fixed-Plan-Rechnungslegung erlauben Zuschusse In den einfachsten Planen gewahrt das Unternehmen Optionen nur auf die Erreichung bestimmter bestimmte Ziele, wie Aktienkurs oder Gewinne. Boeing kundigte einen solchen Plan vor ein paar Jahren an. Performance-Accelerated Vesting Diese Plane gewahren Optionen wie gewohnt, und haben einen normalen Vesting-Plan. Wenn jedoch festgelegte Ziele erfullt sind, beschleunigt die Vesting. Beispielsweise wurde ein 25-jahriger Ausubungszeitplan nach drei Jahren zu einer Ausubung der Gewinne nach 75 Jahren fuhren, die Gewahrleistung konnte jedoch auf 100 beschleunigt werden, wenn die Einnahmeziele erreicht werden. Diese Plane in der Regel feste Planung Buchhaltung, solange die Basis-Vesting-Zeitplan nicht uber die Unternehmen normale Option Vesting Zeitplan oder, wenn es die einzige Art von Plan, was ware wohl normal in der Branche. Pramienoptionen Diese Optionen werden zu einem Ausubungspreis (dem Kurs, zu dem die Aktien ausgeubt werden konnen) gewahrt, die den aktuellen Kurs ubersteigen, damit sie einen Wert haben, der Bestand muss sich auf mindestens diesen hoheren Zielpreis erhohen. Unternehmen mussen jedoch Optionsinhabern das Recht einraumen, ihre ausgeubten Optionen auszuuben, auch wenn der Kurs unter dem Zielpreis liegt. Beispielsweise konnte der aktuelle Preis bei 10% liegen und der Ausubungspreis 15 sein. Wenn die Aktien bis zur vollstandigen Ausubung der Aktien 14 Jahre alt sind, musste der Optionsinhaber in der Lage sein, die Option zum Kauf der 14 Aktien fur 15 Jahre auszuuben. Plane, die Variable Plan Rechnungswesen erfordern Preis-Vested Optionen Mit diesen Planen werden Optionen zum aktuellen Preis gewahrt, aber der Inhaber wachst nur, wenn die Aktien einen bestimmten hoheren Preis erreichen. Ein Plan konnte bieten, dass einige der Optionen zu einem Preis Weste, wahrend andere werden zu einem hoheren Preis Weste. Performance-Vested-Optionen Diese Optionen sind an bestimmte Einzel-, Gruppen - oder Unternehmensziele gebunden. Wie bei der Preisausubung sind sie auf die Erreichung eines Ziels angewiesen, mit der Ausnahme, dass eine andere Messung als der Aktienkurs den Ausloser wie Einnahmen, Gewinne oder Kapitalrenditen liefert. Indizierte Optionen Weil Optionen auch in einem Unternehmen, das seine Branche unterbewertet, einen Wert haben konnen, bieten indizierte Optionen, dass der Zielkurs, zu dem Aktien ausgeubt werden konnen, durch die Performance von Peers oder dem Markt im Allgemeinen indexiert wird. Zum Beispiel fur die Optionen, die bei 30 gewahrt werden, wenn der Index der Peer-Aktienkurse 50 erhoht, konnte die Aktien ausgeubt werden bei 45. So wurde nur Unternehmen Leistung von uber 45 wurde Wert schaffen. Alternativ, wenn der Kurs um weniger als den Index sinkt, konnte der Inhaber Wert erhalten, obwohl der Aktienkurs sank. Bleib informiert